Υποχωρούν σήμερα Δευτέρα οι μετοχές στη Wall Street, καθώς οι Ηνωμένες Πολιτείες και το Ισραήλ επιτέθηκαν στο Ιράν κατά τη διάρκεια του Σαββατοκύριακου, προκαλώντας εκτόξευση των τιμών του πετρελαίου και προσθέτοντας την αστάθεια στη Μέση Ανατολή στη μακρά λίστα των αυξανόμενων ανησυχιών για τους επενδυτές παγκοσμίως.
Σε αυτό το περιβάλλον, ο βιομηχανικός δείκτης Dow Jones υποχωρεί κατά 0,2%, ο γενικός δείκτης S&P 500 καταγράφει απώλειες αντίστοιχες (0,2%), ενώ ο τεχνολογικός δείκτης Nasdaq Composite έχει λίγο μικρότερη πτώση της τάξεως του 0,15%.
Τα συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης για τον χρυσό έκαναν άλμα 2%, καθώς οι επενδυτές στράφηκαν μαζικά στο παγκόσμιο ασφαλές καταφύγιο. Ο δείκτης μεταβλητότητας CBOE (VIX), ο λεγόμενος «δείκτης φόβου» της Wall Street, εκτινάχθηκε στα υψηλότερα επίπεδα του 2026 μέχρι στιγμής 8%!
Τα κοινά πλήγματα ΗΠΑ-Ισραήλ οδήγησαν στον θάνατο του Ανώτατου Ηγέτη Αγιατολάχ Αλί Χαμενεΐ, σηματοδοτώντας μια στιγμή ορόσημο για την Ισλαμική Δημοκρατία και ένα από τα πιο καθοριστικά επεισόδια από το 1979. Ιρανοί αξιωματούχοι ορκίστηκαν σθεναρή αντεκδίκηση, αυξάνοντας τους φόβους για περαιτέρω κλιμάκωση στην περιοχή, καθώς αναφέρθηκαν εκρήξεις σε περιοχές όπως το Ντουμπάι και το Άμπου Ντάμπι.
Ο Πρόεδρος Ντόναλντ Τραμπ δήλωσε στο CNBC ότι οι στρατιωτικές επιχειρήσεις των ΗΠΑ στο Ιράν βρίσκονται «μπροστά από το χρονοδιάγραμμα», ωστόσο οι επενδυτές παραμένουν ανήσυχοι για μια παρατεταμένη σύγκρουση.
«Ο κίνδυνος μιας παρατεταμένης σύγκρουσης είναι υψηλότερος από ό,τι το 2024 ή το 2025, αν και δεν βλέπουμε αυτόν τον πόλεμο να κλιμακώνεται σε σημείο που να αλλάζει δραστικά τις προοπτικές των ΗΠΑ», ανέφερε σε σημείωμά του ο Αζάι Ραχαντιάξα της Barclays. Ωστόσο, τόνισε ότι είναι ακόμα νωρίς για αγορές στις βουτιές των τιμών, ειδικά καθώς οι επενδυτές έχουν συνηθίσει σε μοτίβα ταχείας αποκλιμάκωσης.
Οι τιμές του αμερικανικού αργού πετρελαίου ενισχύθηκαν κατά 7%, με την αγορά να φοβάται ότι η αντιπαράθεση θα μπορούσε να εξελιχθεί σε έναν ευρύτερο πόλεμο που θα διαταράξει τον εφοδιασμό. Το Ιράν είναι ο τέταρτος μεγαλύτερος παραγωγός πετρελαίου στον ΟΠΕΚ.
Η πορεία της αγοράς ενδέχεται να εξαρτηθεί από το αν οι μάχες θα διακόψουν την κυκλοφορία στα Στενά του Ορμούζ, το σημαντικότερο σημείο διέλευσης για τις ροές αργού παγκοσμίως. Μια παρατεταμένη διακοπή εκεί θα μπορούσε να προκαλέσει τριγμούς στις ενεργειακές αγορές και να αναζωπυρώσει τις πληθωριστικές πιέσεις.
«Η ευρύτερη αβεβαιότητα καταστέλλει το επενδυτικό αίσθημα, γεγονός που μπορεί να επιβαρύνει τα περιουσιακά στοιχεία υψηλού κινδύνου παγκοσμίως», δήλωσε ο Άνταμ Χετς της Janus Henderson, προσθέτοντας ότι η άνοδος του πετρελαίου θα μπορούσε να δημιουργήσει έναν παγκόσμιο πληθωριστικό τρόμο.
Ποιοι κερδίζουν και ποιοι χάνουν
Στον αντίποδα, η μετοχή της Northrop Grumman ενισχύθηκε κατά 4%, ενώ οι αμυντικές βιομηχανίες Lockheed Martin και RTX σημείωσαν άνοδο 3%. Κέρδη κατέγραψαν επίσης οι ενεργειακοί κολοσσοί Exxon Mobil και Chevron.
Ωστόσο, η νοοτροπία αποφυγής κινδύνου παρέσυρε τις περισσότερες μετοχές σε χαμηλότερα επίπεδα, με τον τεχνολογικό και τον τραπεζικό κλάδο να ηγούνται των απωλειών. Η Broadcom οδήγησε σε πτώση τους ημιαγωγούς, ενώ υποχώρησαν οι Amazon, Alphabet, Morgan Stanley και Goldman Sachs.
«Συνολικά, υποθέτουμε βραχυπρόθεσμο αντίκτυπο, αλλά δεν μπορούμε να αποκλείσουμε μια πιο παρατεταμένη πίεση στις μετοχές», ανέφεραν οι στρατηγικοί αναλυτές της Citi. «Πρέπει να τοποθετήσουμε αυτό το νέο γεγονός μεταβλητότητας δίπλα σε μια αυξανόμενη λίστα ανησυχιών: η έκρηξη δαπανών για το AI φαίνεται να επιμένει, αλλά η υπόσχεση για παραγωγικότητα έρχεται αντιμέτωπη με τη διατάραξη των επιχειρηματικών μοντέλων».
