Μεικτή εικόνα παρουσιάζουν οι ασιατικές αγορές τη Δευτέρα, αφότου Ιρανοί διαπραγματευτές δήλωσαν ότι σημειώθηκε πρόοδος στις ειρηνευτικές συνομιλίες με τις Ηνωμένες Πολιτείες, συμβάλλοντας στην εκτόνωση των φόβων ότι η διαδικασία βρισκόταν σε αδιέξοδο.
Ο ASX 200 της Αυστραλίας υποχώρησε στις 8.816,10 μονάδες, σημειώνοντας απώλειες 12,60 μονάδων ή 0,14%. Αντίθετα, ο ιαπωνικός Nikkei ενισχύθηκε κατά 1.103,90 μονάδες ή 1,55%, φτάνοντας στις 72.353,96 μονάδες και διατηρώντας ισχυρή ανοδική πορεία. Στην Ινδία, ο Nifty 50 κατέγραψε άνοδο 112,90 μονάδων ή 0,47%, στις 24.126,00 μονάδες. Στο Χονγκ Κονγκ, ο Hang Seng (HSI) κινήθηκε πτωτικά, χάνοντας 120,56 μονάδες ή 0,50%, στις 23.804,25 μονάδες. Τέλος, ο δείκτης της Σαγκάης σημείωσε σημαντική άνοδο 61,198 μονάδων ή 1,50%, κλείνοντας στις 4.151,679 μονάδες, γεγονός που αντανακλά το θετικό κλίμα στις κινεζικές αγορές.
Αξιωματούχοι από το Κατάρ και το Πακιστάν εξέδωσαν επίσης ανακοίνωση, σύμφωνα με την οποία ολοκληρώθηκε ο πρώτος γύρος συνομιλιών και επιτεύχθηκε πρόοδος σε έναν οδικό χάρτη για την επίτευξη τελικής συμφωνίας μέσα σε 60 ημέρες.
Νωρίτερα, ο Ντόναλντ Τραμπ είχε απειλήσει με νέες επιθέσεις κατά του Ιράν, ενώ ο αντιπρόεδρος Τζέι Ντι Βανς συναντιόταν με Ιρανούς αξιωματούχους στις πρώτες συνομιλίες στο πλαίσιο μιας προσωρινής ειρηνευτικής συμφωνίας.
Οι συνομιλίες επισκιάστηκαν επίσης από την ανακοίνωση της Τεχεράνης ότι έκλεισε εκ νέου τα Στενά του Ορμούζ, ενώ η ναυσιπλοΐα επιβραδύνθηκε, καθώς η Κεντρική Διοίκηση των ΗΠΑ ανακοίνωσε ότι 55 πλοία διήλθαν το Σάββατο, ενώ οι σχετικές πλατφόρμες παρακολούθησης κατέγραψαν μόλις 32 την προηγούμενη ημέρα.
Η φαινομενική πρόοδος στις συνομιλίες οδήγησε τα συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης του πετρελαίου Brent να εγκαταλείψουν τα αρχικά τους κέρδη και να υποχωρήσουν κατά 1,9%, στα 79,01 δολάρια το βαρέλι, αρκετά χαμηλότερα από το υψηλό του Μαΐου στα 126,41 δολάρια. Το πιο ενεργό συμβόλαιο αμερικανικού αργού πετρελαίου υποχώρησε κατά 0,7%, στα 75,29 δολάρια το βαρέλι.
Παράλληλα τα συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης του S&P 500 περιόρισαν τις αρχικές τους απώλειες και υποχωρούσαν κατά 0,3%, ενώ τα συμβόλαια του Nasdaq έχαναν 0,2%. Στην Ευρώπη, τα συμβόλαια του EURO STOXX 50 υποχωρούσαν κατά 0,2%, του DAX κατά 0,1%, ενώ τα συμβόλαια του FTSE παρέμεναν σχεδόν αμετάβλητα.
Η αγορά βλέπει νέα αύξηση επιτοκίων από τη Fed
Τα αμερικανικά κρατικά ομόλογα παρέμειναν υπό πίεση μετά τη σκληρότερη στάση που υιοθέτησε η Fed την περασμένη εβδομάδα, οδηγώντας τις αγορές να αποτιμούν πιθανότητα 75% για αύξηση επιτοκίων ήδη από τον Σεπτέμβριο.
Τα συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης υποδηλώνουν συνολική αυστηροποίηση της νομισματικής πολιτικής κατά 38 μονάδες βάσης έως το τέλος του έτους, ενώ οι αποδόσεις των διετών ομολόγων αυξήθηκαν έως και κατά 4 μονάδες βάσης, φτάνοντας στο 4,230%, το υψηλότερο επίπεδο από τις αρχές του 2025.
«Η βασική μας εκτίμηση παραμένει ότι η Fed θα τηρήσει στάση αναμονής και ότι η πρώτη αύξηση επιτοκίων θα έρθει στο δεύτερο εξάμηνο του 2027. Ωστόσο, θεωρούμε ότι τα περιθώρια λάθους και η ανοχή σε περαιτέρω πληθωρισμό είναι περιορισμένα, γεγονός που δημιουργεί πραγματικούς κινδύνους για νωρίτερες αυξήσεις», δήλωσε ο Φάμπιο Μπάσι, επικεφαλής στρατηγικής διαχείρισης πολλαπλών περιουσιακών στοιχείων της JPMorgan.
«Παραμένουμε θετικοί απέναντι στα περιουσιακά στοιχεία υψηλότερου κινδύνου, καθώς η βελτίωση των αγορών εργασίας θα διατηρήσει τα επιτόκια σε υψηλά επίπεδα για μεγαλύτερο διάστημα, στηρίζοντας κυρίως τις μετοχές ποιοτικής ανάπτυξης, τις εταιρείες μεγάλης κεφαλαιοποίησης και τον τεχνολογικό κλάδο», πρόσθεσε. «Βλέπουμε ανοδικούς κινδύνους για τον στόχο του S&P 500, με πιθανή κίνηση προς τις 8.000 μονάδες.»
Ο δείκτης βασικού πληθωρισμού που προτιμά η Fed αναμένεται να ανακοινωθεί την Πέμπτη και προβλέπεται να αυξηθεί οριακά στο 3,4% τον Μάιο, υπογραμμίζοντας τον κίνδυνο περαιτέρω σύσφιξης της νομισματικής πολιτικής.
Μεταξύ των ομιλητών των κεντρικών τραπεζών αυτή την εβδομάδα περιλαμβάνονται ο διοικητής της Fed Κρίστοφερ Γουόλερ και ο πρόεδρος της Ομοσπονδιακής Τράπεζας της Νέας Υόρκης, Τζον Γουίλιαμς.
Η αυστηρή στάση της Fed διατήρησε το δολάριο ισχυρό έναντι του γεν, στα 161,66 γεν ανά δολάριο, με μόνο τον κίνδυνο ιαπωνικής παρέμβασης να αποτρέπει μια δοκιμή της αντίστασης στα 161,96 γεν, υψηλό που είχε καταγραφεί στα μέσα του 2024.
Στις αγορές εμπορευμάτων, οι ειδήσεις για την πρόοδο των ειρηνευτικών συνομιλιών βοήθησαν τον χρυσό να ανακάμψει κατά 0,4%, στα 4.178 δολάρια ανά ουγγιά.
