Οι πλούσιοι του κόσμου αγνοούν τις εντάσεις στη Μέση Ανατολή και στοιχηματίζουν σε Ντουμπάι και Άμπου Ντάμπι, στα Ηνωμένα Αραβικά Εμιράτα. στήνοντας family office. Στα γραφεία της Abbey Road Investment Group στο Ντουμπάι, τα τηλεφωνήματα και τα emails από όλο τον κόσμο είναι αδιάκοπα.
Οι ενδιαφερόμενοι προέρχονται από την Ινδία, το Ηνωμένο Βασίλειο, τις ΗΠΑ, την Αφρική – ακόμη και από τόσο μακριά όσο η Βραζιλία. Όλοι επιδιώκουν να ιδρύσουν family office στο Ντουμπάι και το Άμπου Ντάμπι, τα δύο εμιράτα που υπόσχονται προστασία μεγάλων περιουσιών, χωρίς φόρο εισοδήματος ή κληρονομιάς, αναφέρει το Bloomberg.
Οι πόλεις αυτές, μέλη των Ηνωμένων Αραβικών Εμιράτων, έχουν καταστεί μαγνήτες για τους πλουσιότερους ανθρώπους του κόσμου. Ευρωπαίοι αναζητούν καταφύγιο από την οικονομική αβεβαιότητα, ενώ εύποροι Κινέζοι εξετάζουν πλέον εναλλακτικές πέρα από τις παραδοσιακές επιλογές όπως η Σιγκαπούρη. Παράλληλα, οι μεταναστεύσεις από το Ηνωμένο Βασίλειο αυξάνονται, μετά την κατάργηση της φορολογικής απαλλαγής για μη-κατοίκους.
Αγνοούν τις εντάσεις στη Μέση Ανατολή και επενδύουν
Όλοι αυτοί φαίνεται πως αγνοούν τους γεωπολιτικούς κινδύνους στη Μέση Ανατολή – οι οποίοι αποτυπώθηκαν ξεκάθαρα τις τελευταίες εβδομάδες με την ανταλλαγή πυραύλων μεταξύ Ισραήλ και Ιράν. Αν και τα ΗΑΕ δεν επλήγησαν άμεσα, βρίσκονται απέναντι από το Ιράν στον Περσικό Κόλπο. Παρ’ όλα αυτά, η εμπιστοσύνη των πλουσίων παραμένει αμείωτη.
Ο ιδρυτής της Abbey Road, Arjun Mittal, αναφέρει στο Bloomberg πως οι πελάτες του εκτιμούν τη γεωγραφική θέση των ΗΑΕ ανάμεσα σε ανατολή και δύση, τα φορολογικά πλεονεκτήματα και το ταχέως εξελισσόμενο χρηματοοικονομικό τους σύστημα.
«Δεν έχουμε δει καμία επιβράδυνση λόγω της περιφερειακής σύγκρουσης», δήλωσε ο Mittal, ο οποίος είναι διευθυντής επενδύσεων στην εταιρεία που λειτουργεί ως multi-family office. «Αντίθετα, αυτό ενισχύει τη θέση των ΗΑΕ ως ουδέτερου, στρατηγικού κόμβου».
Ροή πλούτου τρισεκατομμυρίων σε Ντουμπάι και Άμπου Ντάμπι
Το διεθνές χρηματοοικονομικό κέντρο του Ντουμπάι εκτιμά πως φιλοξενεί family office που διαχειρίζονται περιουσίες άνω του 1,2 τρισ. δολαρίων, με τον συνολικό αριθμό τους να αυξάνεται κατά 33% το 2023, φτάνοντας τις 800. Η ροή πλούτου συμβάλλει σε νέα άνοδο στις τιμές πολυτελών ακινήτων, ενώ ενισχύει τη ρευστότητα του αναδυόμενου τομέα hedge funds. Στο Ντουμπάι λειτουργούν πλέον πάνω από 70 hedge funds, ενώ το Άμπου Ντάμπι φιλοξενεί γίγαντες όπως οι Brevan Howard και Marshall Wace.
Ο ιδρυτής της Bridgewater Associates, Ray Dalio, που επισκέπτεται τα ΗΑΕ εδώ και 30 χρόνια και ίδρυσε το οικογενειακό του γραφείο στο Άμπου Ντάμπι το 2023, τονίζει τον πολυεθνικό χαρακτήρα της χώρας και την επέκτασή της στη χρηματοοικονομική τεχνολογία και την τεχνητή νοημοσύνη.
«Η περιοχή αποκτά όλο και περισσότερη δυναμική, επειδή καθώς άλλες χώρες επιδεινώνονται, τα ΗΑΕ βελτιώνονται ραγδαία – και η αντίθεση γίνεται πλέον εμφανής», δήλωσε ο Dalio.
Νέος Παράδεισος:
Άτομα με υψηλή καθαρή αξία που μετακόμισαν περιουσίες στα ΗΑΕ το 2024 ©Bloomberg
Σύμφωνα με την Henley & Partners, τα ΗΑΕ αναμένεται φέτος να προσελκύσουν περίπου 9.800 νέους εκατομμυριούχους – περισσότερους από οποιαδήποτε άλλη χώρα. Τα πρώτα στοιχεία δείχνουν ότι η ένταση στην ευρύτερη περιοχή δεν αποθαρρύνει τους εύπορους.
Οι τιμές πολυτελών κατοικιών στο Ντουμπάι κατέγραψαν νέα ρεκόρ το δεύτερο τρίμηνο, με τις πωλήσεις κατοικιών άνω των 10 εκατ. δολαρίων να φτάνουν τα 2,6 δισ. δολάρια μεταξύ Απριλίου και Ιουνίου, αυξημένες κατά 37% σε σύγκριση με το προηγούμενο τρίμηνο, σύμφωνα με την Knight Frank.
Τον περασμένο μήνα, το διεθνές χρηματοοικονομικό κέντρο του Άμπου Ντάμπι υποδέχτηκε 267 νέες οντότητες, μεταξύ των οποίων και family office. Σύμφωνα με εκπρόσωπο, η ροή παραμένει ισχυρή και για το υπόλοιπο του έτους.
Παρά τα θετικά μηνύματα, οι γεωπολιτικοί κίνδυνοι δεν έχουν εξαλειφθεί. Τα ΗΑΕ είναι στενός σύμμαχος των ΗΠΑ και φιλοξενούν χιλιάδες Αμερικανούς στρατιώτες. Μετά το πλήγμα των ΗΠΑ σε ιρανικές πυρηνικές εγκαταστάσεις τον προηγούμενο μήνα, η Τεχεράνη απείλησε αμερικανικά συμφέροντα και εκτόξευσε πυραύλους κατά αμερικανικής βάσης στο γειτονικό Κατάρ – χωρίς ανθρώπινες απώλειες.
Ο πρόεδρος των ΗΠΑ Ντόναλντ Τραμπ ανακοίνωσε στη συνέχεια κατάπαυση πυρός μεταξύ Ιράν και Ισραήλ. Ωστόσο, παραμένει αβεβαιότητα γύρω από το πυρηνικό πρόγραμμα του Ιράν.
«Τα drones και οι πύραυλοι στην περιοχή δεν στοχεύουν τις θυρίδες ασφαλείας των ιδιωτών. Όμως, ένα χτύπημα σε μονάδες αφαλάτωσης ή σε αεροδρόμιο θα ήταν σοβαρό και κρατά τους κρατικούς αξιωματούχους άγρυπνους», δήλωσε ο Robert Mogielnicki, οικονομολόγος στο Arab Gulf States Institute στην Ουάσινγκτον. «Τέτοιοι κίνδυνοι θεωρούνται χαμηλής πιθανότητας αλλά υψηλής επίπτωσης».
Προέλευση Family Office στο Διεθνές Χρηματοοικονομικό Κέντρο του Ντουμπάι ©Bloomberg
Οι κινήσεις για να διαφυλάξουν τις περιουσίες τους
Για να θωρακιστούν, οι πλούσιοι συνήθως μεταφέρουν μόνο μέρος των περιουσιακών τους στοιχείων στα ΗΑΕ, διατηρώντας ποικιλία διεθνών τοποθετήσεων. «Τα ΗΑΕ είναι συνήθως μόνο ένα μέρος του παγκόσμιου χαρτοφυλακίου που δομούν τα family offices», εξηγεί.
Η νέα εισροή κεφαλαίων, σε συνδυασμό με τον ήδη υπάρχοντα τοπικό πλούτο, ενισχύει τη ζήτηση για πιο σύνθετες τραπεζικές υπηρεσίες ιδιωτών. Τράπεζες όπως η Barclays, η Deutsche Bank και η Bank of Singapore διευρύνουν τις δραστηριότητές τους στη χώρα.
Η Barclays καταγράφει διψήφια αύξηση στον αριθμό των family office που εξυπηρετεί στα ΗΑΕ και έχει μεταφέρει προσωπικό από το εξωτερικό. «Τα ΗΑΕ είναι στρατηγική αγορά για εμάς – όχι μόνο λόγω του πλούτου των Εμιρατινών, αλλά και της μαζικής μετανάστευσης που υπήρξε εξαιρετικά επιτυχημένη», δήλωσε ο Mathias Gonzalez, νέος επικεφαλής επενδύσεων της Barclays Private Bank σε Ελβετία και Ντουμπάι.
Με διασυνδέσεις στην Κίνα το 20% των family office που στήνονται
Στη συμβουλευτική εταιρεία M/HQ με έδρα το Ντουμπάι, ο διαχειριστής Yann Mrazek σημειώνει πως το 20% των οικογενειακών γραφείων που στήνονται έχουν κινεζική προέλευση ή σύνδεση με την Κίνα.
Σε μία περίπτωση, family office δισεκατομμυριούχων από την Κίνα ρευστοποίησε σχεδόν όλες τις επενδύσεις του στις ΗΠΑ λόγω ανησυχιών για ύφεση και μεταφέρει σημαντικό μέρος των κεφαλαίων στο Ντουμπάι, ενώ εξετάζει και άλλες επιλογές στην Ασία. Σύμφωνα με πληφορίες, απέφυγαν τη Σιγκαπούρη λόγω νέων ρυθμιστικών υποχρεώσεων.
Η σύγκρουση Ισραήλ–Ιράν δεν κλόνισε την εμπιστοσύνη τους στα ΗΑΕ, καθώς βλέπουν γεωπολιτικούς κινδύνους και σε άλλες περιοχές. Παρ’ όλα αυτά, η Σιγκαπούρη εξακολουθεί να αποτελεί βασικό κόμβο για κινεζικό και διεθνές κεφάλαιο.
«Η Σιγκαπούρη συνεχίζει να προσελκύει ισχυρό ενδιαφέρον από family offices που επιδιώκουν επενδυτικές ευκαιρίες», ανέφερε εκπρόσωπος του Συμβουλίου Οικονομικής Ανάπτυξης της χώρας.
Ο Mogielnicki επισημαίνει πως πολλοί από τους πλούσιους που μεταφέρουν τα κεφάλαιά τους στα ΗΑΕ προέρχονται από χώρες με σημαντικούς εγγενείς κινδύνους – είτε λόγω πολέμου είτε λόγω εσωτερικών κρίσεων. Όπως ανέφερε στο Bloombrg: «Η ανεκτικότητα στον κίνδυνο είναι μια σχετική έννοια».
