Το τρέχον οικονομικό περιβάλλον με το οποίο βρίσκονται αντιμέτωποι επενδυτές και καταναλωτές είναι εξαιρετικά δυσμενές και πλέον τους επηρεάζει με κάθε τρόπο.
Επενδυτές, αποταμιευτές και καταναλωτές, καλούνται σήμερα να βρουν λύσεις προκειμένου ο υψηλότατος πληθωρισμός να μην τους οδηγήσει σε διαχρονικές οικονομικές απώλειες.
Το υψηλό κόστος των καυσίμων και όχι μόνο, έχει μεταφερθεί σε μια σειρά αυξήσεων με τη σημαντικότερη να είναι η άνοδος της τιμής του ρεύματος και στη συνέχεια η αύξηση στις τιμές όλων των προϊόντων.
Ο καταναλωτής λοιπόν βλέπει μια μεγάλη αύξηση στον μηνιαίο προϋπολογισμό του, χωρίς να υπάρχει αντίστοιχη αύξηση στο εισόδημα. Καλείται συνεπώς να βρει τρόπο να εξισορροπήσει αυτές τις μεγάλες αυξήσεις, βάζοντας τις αποταμιεύσεις του να «δουλέψουν» αποτελεσματικά.
Με τις καταθέσεις να αποτελούν την αγαπημένη συνήθεια των περισσοτέρων, υπάρχει σαφής ανάγκη αναζήτησης νέων εναλλακτικών. Εδώ έρχεται και η έννοια της επένδυσης. Πως και γιατί θα πρέπει να μπει στον προγραμματισμό όλων.
Η ασφάλεια των χρημάτων δεν είναι ασύμβατη με την έννοια της σωστής επένδυσης σε διαφοροποιημένες επενδύσεις. Η ίδια η έννοια της ασφάλειας των χρημάτων είναι ασύμβατη πλέον με τις τραπεζικές καταθέσεις καθώς ο πληθωρισμός δημιουργεί «απώλειες» στα χρήματα του καταθέτη και μάλιστα μεγαλύτερες από το πραγματικό ύψος του πληθωρισμού.
Οι τραπεζικές καταθέσεις δεν αποτελούν και δεν θα αποτελέσουν επιλογή, καθώς ο πληθωρισμός είναι τόσο υψηλός που τα βασικά επιτόκια των κεντρικών τραπεζών δε θα μπορέσουν να βοηθήσουν στην αποκλιμάκωσή του, αφού θα παραμείνουν σε σημαντικά χαμηλά επίπεδα, ακόμα και με διαδοχικές αυξήσεις. Σε διαφορετική περίπτωση, θα δημιουργήσουν ύφεση και αυτή θα προσθέσει επιπλέον πονοκέφαλο στους αποταμιευτές/επενδυτές.
Ο υψηλός πληθωρισμός, φέρνει στην επιφάνεια τη σωστή επιλογή επενδύσεων και πριν ακόμα επιλέξει κάποιος ποια επένδυση είναι η κατάλληλη, πρέπει να βεβαιωθεί για το συνολικό κόστος της επένδυσης που θα κάνει. Θα πρέπει να σιγουρευτεί ότι το κόστος δεν θα υπερβαίνει το 1,0% το χρόνο.
Αν αναλυθούν οι υψηλές κρυφές χρεώσεις των επενδυτικών προϊόντων που προσφέρονται σήμερα, το κόστος μπορεί να φτάσει και το 5% και αν προστεθεί και ο πληθωρισμός, ο επενδυτής-αποταμιευτής βρίσκεται 10% χαμηλότερα με την έναρξη της επένδυσης. Και αυτές οι απώλειες δε μπορούν να καλυφθούν, αν θέλουμε να είμαστε ειλικρινείς.
Ομόλογα: Ναι ή όχι;
Τα κρατικά ομόλογα δεν προσφέρουν κάποια ευελιξία ενώ αυξάνεται σημαντικά και ο κίνδυνος καθώς, ήδη, παγκοσμίως συντελείται ένα ξεπούλημα στα κρατικά ομόλογα υπό το φόβο του πληθωρισμού αλλά και μιας πιθανής ύφεσης που θα φέρει η άνοδος των επιτοκίων.
Καλύτερη εικόνα παρουσιάζουν τα εταιρικά ομόλογα, όμως δεν αρκούν από μόνα τους ως μια λύση για την αντιμετώπιση του φαινομένου, ούτε και αρκούν για να υπάρξει επιτυχημένη διασπορά του κινδύνου.
Στην πραγματικότητα, σε συνθήκες υψηλού πληθωρισμού, οι μετοχές και οι εναλλακτικές επενδύσεις αποτελούν την καλύτερη επιλογή, αφού καταφέρνουν να επιτύχουν ικανοποιητικές αποδόσεις. Ασφαλώς, αυτό δε σημαίνει ότι παίρνουμε τα χρήματά μας και τα τοποθετούμε στο χρηματιστήριο, όπως μπορεί κάποιος να υποθέσει. Η όποια επιλογή δεν πρέπει να βασίζεται στην επιλογή μεμονωμένων τίτλων, είτε είναι μετοχές είτε ομόλογα.
ETFs και σωστή επιλογή κλάδων
Η πιο επιτυχημένη λύση την οποία θα πρέπει να αναζητήσουν οι επενδυτές και οι αποταμιευτές, είναι ένα επενδυτικό χαρτοφυλάκιο το οποίο θα αποτελείται από μια σύνθεση επενδύσεων χαμηλού κόστους, όπως για παράδειγμα τα ETFs.
Πρέπει να υπάρξει μια σωστή επιλογή κλάδων οι οποίοι παρουσιάζουν καλύτερες αποδόσεις σε περιόδους πληθωρισμού και αυτό να κατανεμηθεί σωστά μαζί με εναλλακτικές επενδύσεις ώστε να υπάρχει τεράστια διασπορά, σημαντική μείωση του κινδύνου και αύξηση της μελλοντικής απόδοσης.
Αν σκεφτούμε απλά, θα κατανοήσουμε το εξής: Με τον πληθωρισμό σχεδόν στο 6%, το άμεσο ρίσκο που αναλαμβάνουν τα κεφάλαια ενός αποταμιευτή είναι 6% και η μελλοντική απόδοση αρνητική.
Κατανοώντας λοιπόν ότι ήδη κάποιος έχει τα κεφάλαιά του σε μια κατάσταση κινδύνου και απώλειας, θα πρέπει να αναζητήσει μια αξιόπιστη λύση, για να αυξήσει σημαντικά τη μελλοντική τους απόδοση. Και ευτυχώς, αυτές οι λύσεις υπάρχουν και πρέπει να αξιοποιηθούν.
