Ισχυρό ράλι καταγράφουν οι διεθνείς χρηματιστηριακές αγορές την Τετάρτη, μετά τη σαρωτική επικράτηση των Δημοκρατικών στις ενδιάμεσες εκλογές των ΗΠΑ, με τη Wall Street να ανακτά το χαμένο έδαφος, τις ευρωπαϊκές μετοχές να καταγράφουν σημαντικά κέρδη και το Χρηματιστήριο Αθηνών να υπεραποδίδει, με οδηγό τις τράπεζες. Η αλλαγή των πολιτικών ισορροπιών στην Ουάσιγκτον ενισχύει τις προσδοκίες για συγκράτηση των δημοσίων δαπανών και αποκλιμάκωση των αποδόσεων των ομολόγων, ενώ το δολάριο υποχωρεί και τα πολύτιμα μέταλλα ανακάμπτουν δυναμικά.
Ισχυρά κέρδη σε Ευρώπη και Αθήνα
Ισχυρά κέρδη σημειώνουν τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια. Ο πανευρωπαϊκός δείκτης Stoxx 600 ενισχύεται κατά 1,32%, στις 654,17 μονάδες, ενώ ο γερμανικός DAX σημειώνει άνοδο 1,45%, στις 26.238,86 μονάδες. Στο Παρίσι, ο CAC 40 κερδίζει 1,46%, στις 8.137,22 μονάδες, ενώ ο βρετανικός FTSE 100 ενισχύεται κατά 1,06%, στις 10.750,94 μονάδες. Ακόμη μεγαλύτερα είναι τα κέρδη στη Μαδρίτη, με τον IBEX 35 να σημειώνει άλμα 2,61%, στις 19.298,20 μονάδες, και στο Μιλάνο, όπου ο FTSE MIB ενισχύεται κατά 2,25%, στις 51.064,21 μονάδες.
Ακόμη ισχυρότερη είναι η ανοδική αντίδραση στο Χρηματιστήριο Αθηνών, με τον Γενικό Δείκτη να ενισχύεται κατά 2,42%, στις 2.679,33 μονάδες και τον τραπεζικό δείκτη να καταγράφει άλμα 3,67%, στις 3.147,43 μονάδες. Πρωταγωνιστούν οι τραπεζικές μετοχές, με την Optima Bank να κερδίζει 5,35%, την Εθνική Τράπεζα 4,38%, τη Eurobank 3,90%, την Πειραιώς 3,75% και την Alpha Bank 3,37%.
Στον αντίποδα, η Lamda Development υποχωρεί κατά 1,39%, ενώ απώλειες καταγράφουν η Ελλάκτωρ (-0,65%), η Motor Oil (-0,48%), η HELLENiQ Energy (-0,42%) και ο ΟΤΕ (-0,26%).
Η ανοδική εικόνα στην Ευρώπη υποστηρίζεται από τις τράπεζες και τις επιχειρήσεις καθαρής ενέργειας, με τις Vestas, Ørsted και Nordex να συγκαταλέγονται στους κερδισμένους, ενώ επιφυλακτικότητα επικρατεί σε τμήματα του τεχνολογικού και αμυντικού κλάδου.
Wall Street: Άλμα 724 μονάδων στα futures του Dow Jones
Ισχυρή ανοδική αντίδραση καταγράφουν τα συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης στη Wall Street, έχοντας ανακτήσει τις μεγάλες απώλειες που εμφάνιζαν κατά τη διάρκεια της νύχτας. Τα futures του Dow Jones ενισχύονται κατά 724 μονάδες ή 1,4%, ενώ εκείνα του S&P 500 και του Nasdaq 100 σημειώνουν κέρδη περίπου 1%, σύμφωνα με το CNBC.
Η αγορά αξιολογεί τις επιπτώσεις της επικράτησης των Δημοκρατικών στην οικονομική πολιτική του Ντόναλντ Τραμπ, ιδιαίτερα ως προς τις φορολογικές ελαφρύνσεις, τις δημόσιες δαπάνες και τις ρυθμιστικές παρεμβάσεις στην τεχνητή νοημοσύνη.
Αν και η νέα πολιτική πραγματικότητα δημιουργεί ανησυχίες για εταιρείες τεχνολογίας και κατασκευής data centers, οι επενδυτές θεωρούν ότι ο περιορισμός των δημοσίων δαπανών μπορεί να λειτουργήσει ευνοϊκά για τις αποδόσεις των ομολόγων και τις χρηματιστηριακές αποτιμήσεις.
Οι κερδισμένοι και οι χαμένοι μετά τα αποτελέσματα των εκλογών
Η νέα σύνθεση του αμερικανικού Κογκρέσου προκαλεί σημαντικές ανακατατάξεις στους επιμέρους χρηματιστηριακούς κλάδους, με τις εταιρείες ανανεώσιμων πηγών ενέργειας και υγειονομικής περίθαλψης να συγκαταλέγονται στους βασικούς ωφελημένους.
Στις προσυνεδριακές συναλλαγές, η First Solar ενισχύεται κατά 8,5%, η Bloom Energy κατά 5,8%, η Plug Power σημειώνει άλμα 10,6%, ενώ η Sunrun καταγράφει κέρδη 8,64%. Ανοδικά κινούνται επίσης η FuelCell Energy (+6,24%) και η SolarEdge Technologies (+4%).
Η αντίδραση συνδέεται με τις προσδοκίες ότι η νέα πλειοψηφία στο Κογκρέσο θα μπορούσε να ανακόψει πρωτοβουλίες της κυβέρνησης Τραμπ που είχαν περιορίσει τη στήριξη προς τον κλάδο των ανανεώσιμων πηγών ενέργειας.
Ισχυρό αγοραστικό ενδιαφέρον εμφανίζεται και στην υγεία. Η Molina Healthcare ενισχύεται κατά 6,3%, η Centene κατά περίπου 5%, ενώ η HCA Healthcare καταγράφει άνοδο 7,16%. Θετικά κινείται και η UnitedHealth, με κέρδη περίπου 1,8%.
Αντίθετα, πιέσεις δέχονται εταιρείες που συνδέονται με τον Έλον Μασκ. Η μετοχή της SpaceX υποχωρεί κατά 4,8%, ενώ η Tesla χάνει 4,9%.
Απώλειες καταγράφουν και οι λεγόμενες neocloud εταιρείες, οι οποίες αναπτύσσουν και διαθέτουν υπολογιστικές υποδομές για εφαρμογές τεχνητής νοημοσύνης. Η CoreWeave υποχωρεί κατά 3,6% και η Nebius κατά 1%, καθώς ενισχύονται οι ανησυχίες για πιθανή επιβράδυνση της κατασκευής νέων κέντρων δεδομένων.
Η Microsoft ενισχύεται κατά 0,3%, η Amazon κατά 1,1% και η Nvidia κατά 0,5%, ενώ η Alphabet υποχωρεί οριακά κατά 0,4%.
Ξεχωρίζει επίσης η AMD, με άνοδο 6,3%, μετά την ανακοίνωση αποτελεσμάτων τρίτου τριμήνου που ξεπέρασαν τις προσδοκίες των αναλυτών.
Στο 4,91% το 10ετές αμερικανικό ομόλογο – Γιατί οι αγορές βλέπουν θετικά το πολιτικό αδιέξοδο
Η αλλαγή των πολιτικών συσχετισμών στην Ουάσιγκτον περιορίζει τις δυνατότητες του Ντόναλντ Τραμπ να προωθήσει νέες φορολογικές ελαφρύνσεις και μεγάλα προγράμματα δημοσίων δαπανών χωρίς τη συναίνεση των Δημοκρατικών.
Παρότι αυτό θα μπορούσε να αποτελέσει εμπόδιο για ορισμένες επιχειρηματικές πρωτοβουλίες, οι επενδυτές εκτιμούν ότι η δημοσιονομική συγκράτηση ενδέχεται να περιορίσει τις πληθωριστικές πιέσεις και να συμβάλει στην αποκλιμάκωση των αποδόσεων των αμερικανικών κρατικών ομολόγων.
Η απόδοση του δεκαετούς αμερικανικού ομολόγου υποχώρησε κατά περίπου πέντε μονάδες βάσης, στο 4,91%, ενώ το δολάριο σημείωσε τη μεγαλύτερη πτώση του τελευταίου διμήνου, σύμφωνα με το Bloomberg.
Ο Andrew Slimmon της Morgan Stanley Investment Management εκτιμά ότι η νέα πολιτική πραγματικότητα θα οδηγήσει σε αδιέξοδο μεταξύ Λευκού Οίκου και Κογκρέσου. Ωστόσο, όπως εξηγεί, οι αγορές συχνά αντιμετωπίζουν θετικά τον κατακερματισμό της πολιτικής εξουσίας, καθώς περιορίζεται η δυνατότητα μονομερών παρεμβάσεων.
Στο ίδιο μήκος κύματος, ο Florian Ielpo της Lombard Odier Investment Managers επισημαίνει ότι η μικρότερη πιθανότητα νέας δημοσιονομικής επέκτασης, σε συνδυασμό με την πτώση των αποδόσεων των ομολόγων, θα μπορούσε τελικά να προσφέρει στήριξη στις μετοχές. Παράλληλα, υπογραμμίζει ότι οι θεμελιώδεις προοπτικές της αμερικανικής οικονομίας παραμένουν ισχυρές.
Πτώση σε πετρέλαιο και φυσικό αέριο – Ράλι στα πολύτιμα μέταλλα
Στην αγορά ενέργειας, το πετρέλαιο κινείται πτωτικά, καθώς η αβεβαιότητα γύρω από τις διαπραγματεύσεις για τον πόλεμο στο Ιράν εξακολουθεί να επηρεάζει τις τιμές.
Σύμφωνα με τα νεότερα στοιχεία το Brent υποχωρούσε νωρίτερα κατά 1,02%, στα 102,53 δολάρια το βαρέλι, ενώ το αμερικανικό WTI σημείωνε απώλειες 0,72%, στα 95,39 δολάρια.
Οι πληροφορίες για τις διπλωματικές προσπάθειες του Κατάρ, σε συνδυασμό με την ανάκαμψη ορισμένων εξαγωγικών ροών από τη Μέση Ανατολή, συντηρούν τη μεταβλητότητα. Παράλληλα, τα στοιχεία για μείωση των αμερικανικών αποθεμάτων αργού κατά 5,27 εκατ. βαρέλια δημιουργούν αντίρροπες πιέσεις στην αγορά.
Reuters
Στην ευρωπαϊκή αγορά φυσικού αερίου, τα συμβόλαια TTF υποχωρούν κατά 4,23%, στα 87,73 ευρώ ανά μεγαβατώρα. Παρά τις σημερινές απώλειες, οι τιμές καταγράφουν άνοδο 19,54% σε μηνιαία βάση και 176,18% σε ετήσια βάση.
Ανοδικά κινούνται και τα πολύτιμα μέταλλα, τα οποία επωφελούνται από την υποχώρηση του αμερικανικού νομίσματος και των αποδόσεων των ομολόγων.
Ο χρυσός ενισχύεται κατά 2,92%, το ασήμι κατά 4,36%, η πλατίνα κατά 3,40% και το παλλάδιο κατά 5,9-%.
Η ενίσχυση της ζήτησης για ασφαλή επενδυτικά καταφύγια αντανακλά την προσπάθεια των επενδυτών να προστατευθούν από τη γεωπολιτική αβεβαιότητα και τις πιθανές αλλαγές στην οικονομική πολιτική των ΗΠΑ, παρά τη συνολικά θετική εικόνα των χρηματιστηρίων.
Ο ρόλος του Τραμπ και του πολέμου στο Ιράν
Στην αλλαγή κλίματος συνέβαλαν και οι δηλώσεις του Αμερικανού προέδρου, ο οποίος εμφανίστηκε διατεθειμένος να συνεργαστεί με τη νέα πλειοψηφία των Δημοκρατικών.
Μιλώντας στη Wall Street Journal, ο Τραμπ εξέφρασε την εκτίμηση ότι θα μπορούσε να υπάρξει συνεργασία με την αντιπολίτευση, περιορίζοντας τους φόβους για παρατεταμένη πολιτική αντιπαράθεση μετά το εκλογικό αποτέλεσμα.
Την ίδια στιγμή, οι επενδυτές παρακολουθούν τις εξελίξεις στον πόλεμο με το Ιράν και τις προοπτικές διπλωματικής διευθέτησης.
Σύμφωνα με τον Andrew Slimmon, ενδεχόμενη επιτάχυνση των προσπαθειών τερματισμού της σύγκρουσης θα μπορούσε να οδηγήσει σε χαμηλότερες τιμές πετρελαίου, περιορίζοντας έναν σημαντικό παράγοντα πληθωριστικών πιέσεων που επηρεάζει τη στάση της Ομοσπονδιακής Τράπεζας των ΗΠΑ.
Παρά την ισχυρή ανοδική αντίδραση των futures, η αγορά εξακολουθεί να εμφανίζει σημαντικές διαφοροποιήσεις μεταξύ κλάδων, καθώς οι επενδυτές επιχειρούν να προσδιορίσουν ποιες επιχειρήσεις θα ωφεληθούν και ποιες θα αντιμετωπίσουν αυξημένους περιορισμούς από τη νέα πολιτική πραγματικότητα στις ΗΠΑ.
